本文以2009年实施的小微企业增值税减税为政策冲击，构建双重差分模型探究小微企业的减税效果。研究发现：存在减税难减负现象，即小微企业增值税减税能够有效减轻其流转税税负，但与之相伴随的是所得税税负和社保费用负担同步加重。综合结果是小微企业的总税费负担并没有显著变化，从而导致其减税获得感不明显。减税难减负的原因在于减税引起财政压力和存在征管空间：地方政府因减税导致的财政压力加大，会利用存在的企业所得税和社保费用征管空间，加强征管力度，导致企业所得税税负和社保费负担增加。财政压力和征管空间越大，企业所得税税负和社保费负担增加越明显。本文的研究能够为改善减税效果、进一步完善小微企业减税减负政策提供重要的决策参考。

一、引言

小微企业是中国经济中的一支重要支撑力量，在稳市场主体、保就业、稳增长和促进技术创新等方面具有不可替代的作用。截至2017年末，小微企业（含个体工商户）法人约有9000万户，占全部市场主体的比重超过90%，贡献了全国80%以上的就业、70%以上的发明专利、60%以上的GDP和50%以上的税收。然而，小微企业所承担的增值税税负比较重，使得其在市场竞争中处于劣势地位。本文利用2007-2016年全国税收调查数据考察小微企业税负结构，如表1所示。从其中可以发现，平均而言小微企业所得税占税收比重仅为15.58%，而流转税占税收比重高达84.42%，其中增值税占税收比重为69.20%。相对于大、中型企业，小微企业的税负结构中流转税占比更高。

表1 2007-2016年不同规模类型企业的税负结构